כמה יתרונות של איגרות חוב

שמעתם פעם עמיתים לעבודה מדברים סביב מצנן המים על טיפ חם על אגרת חוב? לא, לא חשבנו. מעקב אחר קשרים יכול לעתים להיות מרגש בערך כמו צפייה בדשא צומח, ואילו צפייה מניות יכול לגרום למשקיעים להתרגש כמו אוהדי NFL במהלך הסופרבול. עם זאת, אל תתנו להייפ (או היעדרו!) להטעות אתכם. הן מניות והן איגרות חוב חיוניות לגיוון השקעות ולשתיהן יתרונות וחסרונות.

כאן נסביר כמה מהיתרונות של איגרות חוב ונציע כמה סיבות שתרצה לכלול אותן בתיק שלך.

נמל בטוח יותר בשביל הכסף שלכם

בעיקרו של דבר, ניתן לסכם את ההבדל בין מניות לאגרות חוב במשפט אחד: חוב מול הון עצמי. איגרות חוב מייצגות חוֹב, והמניות מייצגות הון עצמי

בַּעֲלוּת. הבדל זה מביא אותנו ליתרון העיקרי הראשון של איגרות חוב: באופן כללי, השקעה בחובות בטוחה יותר יחסית מהשקעה בהון. הסיבה לכך היא שלבעלי החוב עדיפות על פני בעלי המניות - למשל, אם חברה פושטת רגל, בעלי החוב (נושים) מקדימים את בעלי המניות בתור שישולם להם. בתרחיש הגרוע ביותר הזה, הנושים עשויים לקבל לפחות חלק מכספם בחזרה, בעוד בעלי המניות עלול לאבד את כל ההשקעה שלהם בהתאם לשווי הנכסים שחוסל על ידי החברה פושטת הרגל.

מבחינת בטיחות, איגרות חוב מממשלת ארה"ב (איגרות חוב של האוצר) נחשבים ללא סיכון (אין מניות ללא סיכון). אמנם לא בדיוק מניב תשואות גבוהות (נכון לשנת 2020, איגרת חוב ל -30 שנה הניבה ריבית של כ -1.7%), אם שימור הון, במונחים נומינליים, אומר בלי להתחשב באינפלציה - מונח מפואר לעולם לא להפסיד את ההשקעה העיקרית שלך - הוא המטרה העיקרית שלך, אז איגרת חוב מממשלה יציבה היא הטובה ביותר שלך לְהַמֵר.

אם שימור הון - מונח מפואר לעולם לא להפסיד את ההשקעה העיקרית שלך - הוא המטרה העיקרית שלך, אז איגרת חוב מממשלה יציבה היא ההימור הטוב ביותר שלך.עם זאת, זכור כי למרות שהקשרים בטוחים יותר, ככלל, אין זה אומר שכולם בטוחים לחלוטין. ישנם גם איגרות חוב מסוכנות מאוד, המכונות איגרות חוב זבל.

החזרות צפויות יותר

אם ההיסטוריה היא אינדיקציה כלשהי, המניות יעלו על האג"ח בטווח הארוך. עם זאת, איגרות חוב עולות על מניות בתקופות מסוימות במחזור הכלכלי. זה לא יוצא דופן שהמניות מאבדות 10% או יותר בשנה, כך שכאשר איגרות חוב מהוות חלק מהתיק שלך, הן יכולות לסייע להחליק את המהמורות כאשר מגיע מיתון.

כמו כן, במצבי חיים מסוימים, אנשים עשויים להזדקק לאבטחה ולניבוי. גמלאים, למשל, מסתמכים לעתים קרובות על ההכנסה הצפויה שנוצרת על ידי איגרות חוב. אם התיק שלך היה מורכב אך ורק ממניות, זה יהיה די מאכזב לפרוש שנתיים לשוק דובים. בבעלותם על איגרות חוב, גמלאים יכולים לחזות במידה רבה יותר של ודאות כמה הכנסה תהיה להם בשנים המאוחרות יותר. למשקיע שעדיין נותרו לו שנים רבות לפנסיה יש לו מספיק זמן לפצות על כל ההפסדים מתקופות של ירידה במניות.

יותר טוב מהבנק?

שיעורי הריבית על איגרות חוב גבוהות בדרך כלל משיעורי ההפקדה שמשלמים על ידי הבנקים חשבונות חיסכון או תקליטור. כתוצאה מכך, אם אתה חוסך ואינך זקוק לכסף בטווח הקצר (בעוד שנה או פחות), איגרות חוב יתנו לך תשואה טובה יותר יחסית מבלי להסתכן יותר מדי.

חיסכון במכללה הוא דוגמה טובה לכספים שאולי תרצה להגדיל באמצעות השקעה, תוך הגנה עליהם מפני סיכון. החניית הכסף שלך בבנק היא התחלה, אבל זה לא ייתן לך תשואה. עם איגרות חוב, סטודנטים שאפתנים (או הוריהם) יכולים לחזות את רווחי ההשקעה שלהם לקבוע את הסכום שהם יצטרכו לתרום לצבירת ביצת הקן של שכר הלימוד שלהם עד הקולג ' מתחיל.

כמה כדאי להכניס לאיגרות חוב?

אין תשובה קלה עד כמה יש להשקיע בתיק שלך באגרות חוב. לעתים קרובות, תשמע כלל ישן שאומר שמשקיעים צריכים לנסח את הקצאתם בין מניות, אגרות חוב ומזומן על ידי חיסור גילם מ -100. הנתון המתקבל מציין את אחוז הנכסים של אדם שצריך להשקיע במניות, כאשר השאר מתפזר בין אגרות חוב ומזומן. על פי כלל זה, לילד בן 20 צריך להיות 80% במניות ו -20% במזומן ובאג"ח, בעוד שמי בן 65 צריך להחזיק 35% מנכסיו במניות ו -65% באג"ח ובמזומן.

עם זאת, הנחיות הן בדיוק ההנחיות. קביעת הקצאת הנכסים האופטימלית של תיק ההשקעות שלך כוללת גורמים רבים, כולל שלך ציר הזמן להשקעה, סובלנות סיכונים, מטרות עתידיות, תפיסת השוק ורמת הנכסים ו הַכנָסָה.

בשורה התחתונה

איגרות חוב יכולות לתרום מרכיב של יציבות כמעט לכל תיק מגוון - הן השקעה בטוחה ושמרנית. הם מספקים זרם הכנסה צפוי כאשר המניות מתפקדות בצורה גרועה, והן מהוות כלי חיסכון מצוין כאשר אינך רוצה לסכן את כספך.