Vad är den trebenta pallen?
"Trebenad pall" är en gammal fras som många ekonomiska planerare en gång använde för att beskriva tre vanligaste pensionskällorna: social trygghet, anställdas pensioner och personliga besparingar. Det förväntades att denna trio tillsammans skulle ge en solid ekonomisk grund för de äldre åren. Ingen av de tre förväntades stödja de flesta pensionärer på egen hand.
Tiderna har dock förändrats, och det har även den trebenta pallen.
Viktiga takeaways
- ”Trebenad pall” är en gammal term för trion av vanliga pensionskällor: Social trygghet, pensioner och personligt sparande.
- Ett pallben, pensioner, har ersatts av avgiftsbestämda planer som lägger investeringsbördan på individen.
- Ett annat pallben, social trygghet, ser skrämmande ut, med förutsägelser att systemet kan vara i konkurs år 2035.
Ett nytt ben till pallen
För yngre arbetare i den privata sektorn har pensionsbenet mestadels ersatts. I stället för pensioner, även kallade "förmånsbestämda planer", som finansierades genom en kombination av företags- och anställdas avgifter, har arbetstagare nu 401 (k) och andra
avgiftsbestämda planer, även känd som pensionssparkonton.Ursprungligen, 401 (k) s och andra pensionssparande planer var aldrig avsedda att tjäna som pension; de skulle vara kompletterande sparkonton och bygga upp pallens tredje ben. Ändå, sedan 1990-talet, har arbetsgivare systematiskt sparat sig pengar och ekonomiskt ansvar genom att ersätta den garanterade företagspensionen med dessa skattefördelar. Vissa företag kommer att matcha medarbetaravgiften upp till en viss procentsats, men många erbjuder inte ens den graden av assistans.
Traditionella pensioner, officiellt kända som förmånsbestämda planer, garanterar ett visst belopp av månadsinkomst vid pensionering och placerar investerings- och livslängdsrisken på planleverantören. Avgiftsbestämda planer, såsom 401 (k) s, placerar investerings- och livslängdsrisken på individen anställda och ber dem välja sina egna pensionsinvesteringar utan garanterat minimum eller max fördelar.
Staten för social trygghet
När det gäller social trygghet är Årsredovisning 2019 av förvaltningsrådet för Federal Old-age and Survivors Insurance och Federal Disability Insurance Trust Funds, varnade för att Social trygghetsfond kan bli torr inom två decennier med den nuvarande produktionstakten: ”Enligt förvaltarnas mellanliggande antaganden beräknas OASDI -kostnaderna överstiga totala inkomsten från och med 2020, och dollarnivån för de hypotetiska kombinerade förvaltningsfondreserverna sjunker tills reserverna tar slut i 2035."
Naturligtvis ligger tonvikten på det hypotetiska; prognosen tar inte hänsyn till förändringar i systemet, till exempel senare pensionsåldrar redan genomförs, och det är osannolikt att den amerikanska regeringen kommer att låta en sammanbrott ske utan kliver in. Prognoserna tar inte heller hänsyn till stigande räntor, ökade intäkter eller flera andra faktorer.
Ändå är det ett datum som fortfarande oroar. Arbetstagare i USA kan gå online och granska sina socialförsäkringskonton för att se hur mycket förmåner de får vid förtidspension, full pension och 70 år.
20%
Procentandelen av din lönecheck som finansiella rådgivare rekommenderar att du regelbundet investerar i ett pensionssparkonto.
Personliga besparingar för pensioner förblir låga
Det lämnar vårt tredje ben, personliga besparingar. Besparingarna har varit extremt låga för amerikanska arbetare under det senaste decenniet - lågkonjunkturer och stillastående löner har gjort det svårt att lägga pengar åt sidan. Men när resten av avföringen ser vinglig ut, måste individer börja spara en större del av sin inkomst och fortsätta att använda skattefördelaktiga pensionsplaner som IRA och livräntor för att bygga sina pensioneringsboägg.
Finansiella rådgivare rekommenderar att öronmärka minst en femtedel av ditt årsinkomst till pension. Ju tidigare du börjar, desto bättre upprättat ska du dra nytta av sammansatt investeringsavkastning. Åtminstone rekommenderar rådgivare att du bidrar tillräckligt mycket till dina 401 (k) för att maximera arbetsgivarmatchen om din arbetsgivare erbjuder en.
Poängen
Eftersom pensionerna ersätts av pensionssparkonton är vi nästan på väg mot en tvåbent pall-inget du faktiskt kan vila på säkert. Regeringen har diskuterat möjliga lösningar på amerikanernas pensionssparande frågor, inklusive hybridpensionsplaner, för att skapa nationella eller statliga nivå pensionssparande planer för människor som inte har en erbjuds genom sitt arbete och även öppna upp statlig Sparsamhetsplan (en avgiftsbestämd plan, för närvarande tillgänglig för statligt anställda och dem i uniformerad tjänst) för alla amerikaner.Det väger också alternativ för att stödja social trygghet och se till att det inte tar slut på medel.
Under tiden kan det hjälpa att tänka på skattefördelade pensionsplaner som pallens andra etapp och arbeta med att bygga upp det tredje benet med andra besparingar, inklusive investeringar som fastigheter. Eller kanske behöver vi bara en ny metafor.