Reglerna om RMD för ärvda IRA -förmånstagare

När du är namnet på mottagaren av en individuellt pensionskonto (IRA), och IRA-ägaren dör, kanske du tror att du har fått ett skattefritt arv. Det är bara delvis rätt. Enligt gällande skattelagstiftning är mottagandet av arvet skattefritt, men du måste fortfarande ta ut utbetalningar från kontot, vilket mycket väl kan vara skattepliktigt. Beskattningen beror på vilken typ av IRA som är inblandad och förmånstagarens relation till den avlidne.

Du ärver en IRA: Vad händer sedan?

När du ärver en IRA kan du när som helst ta ut så mycket av kontot som du vill utan straff. Det är dock viktigt att vara medveten om eventuella inkomstskattekonsekvenser för när du tar ut pengar från en ärvd IRA. Det finns också tydliga skillnader i reglerna för uttag av pengar, beroende på om du är den avlidne ägarens make eller om du är icke-äktenskaplig förmånstagare till IRA.

Traditionell IRA

Det finns olika typer av IRA. A traditionell IRA erbjuder skatteavdrag under de år som avgifterna görs på kontot. Med andra ord används avgiftsbeloppet för att minska personens skattepliktiga inkomst under det beskattningsår som bidraget gjordes.

Du kan också göra bidrag som inte är avdragsgilla. IRA växer också uppskjuten skattvilket innebär att intäkter och räntor under åren inte beskattas. Men när pengarna tas ut vid pensionering - kallad distribution - beskattas beloppen med individens inkomstskattesats under uttagningsåret.

Om pengarna dras ut före 59½ års ålder, är det 10% skattebot som åläggs av IRS och fördelningen beskattas med ägarens inkomstskattesats.Om du ärver en traditionell IRA till vilken både avdragsgilla och icke -avdragsgilla bidrag gjordes är en del av varje distribution skattepliktig.

Roth IRA

A Roth IRA erbjuder inte ett skatteavdrag i förväg som traditionella IRA, men uttag från en Roth är skattefria vid pensionering. Om du ärver en Roth IRA är det helt skattefritt om Roth IRA hölls i minst fem år (från och med januari. 1 under det år då det första Roth IRA -bidraget gjordes).

Om du får utbetalningar från Roth IRA före utgången av den femåriga innehavstiden är de skattefria i den mån de representerar en återvinning av ägarens bidrag. Alla intäkter eller räntor på avgiftsbeloppen är dock skattepliktiga.

Obligatoriska minimidistributioner

IRS har fastställt ett minimibelopp som måste tas ut från en IRA varje år. Dessa obligatoriska uttag kallas erforderliga minimidistributioner (RMD). RMD är utformade för att så småningom tömma pengarna på kontot så att ackumuleringarna inte kommer att vara för evigt. RMD gäller för traditionella IRA och avgiftsbestämda planer, såsom 401 (k) s. Roth IRA kräver dock inte RMD.

Vanligtvis måste du börja dina utdelningar när du når 72 år (eller 70½ om du når 70½ före 1 januari 2020). Alla RMD-uttag kommer att inkluderas i din skattepliktiga inkomst förutom den del som beskattades tidigare eller som kan tas emot skattefritt, t.ex. med Roth IRA. Om du misslyckas med att ta din RMD kan du bli föremål för en hel del 50% straff på det belopp du borde ha tagit ut men inte var distribuerad.

SÄKERLagen och 10-årsregeln

De Ställa in varje gemenskap för pensionärsförbättringslagen från 2019 (SECURE Act) blev lag den 20 december 2019. Den amerikanska kongressens passage av Secure Act gjorde stora förändringar av IRA RMD -regler.

Om en person fyllde 70½ år 2019 måste han ha tagit sin första RMD senast 1 april 2020. Om en person ska fylla 70 ½ år 2020 eller senare kan de ta sin första RMD senast 1 april året efter att de fyllt 72 år.

SÄKERLagen ändrades också när pengar ska tas ut från ärvda IRA och avgiftsbestämda planer. SÄKERA lagen kräver att hela saldot på deltagarens ärvda IRA -konto distribueras eller dras tillbaka inom tio år efter den ursprungliga ägarens död. 10-årsregeln gäller oavsett om deltagaren dör före, på eller efter, den obligatoriskt startdatum (RBD) - den ålder då de var tvungna att börja RMD, som nu är 72 år.

Med andra ord måste du ta ut de ärvda medlen inom 10 år och betala inkomstskatt på de utdelade beloppen. Om du är under 59½ år betalar du inte 10% -avgiften, men du måste betala inkomstskatt på fördelningarna. Det finns dock undantag från 10-årsregeln för en efterlevande make, en handikappad eller kroniskt sjuk person, a barn som inte har uppnått myndighetsåldern, eller en person som inte är mer än tio år yngre än IRA -kontot ägare.

Särskilda regler för efterlevande makar

Makar som ärver en IRA har större flexibilitet än förmånstagare som inte är makar när det gäller när de måste ta ut pengarna. Den efterlevande maken har vanligtvis några val. Makan kan behandla IRA som sin egen IRA genom att utse sig själv som kontoägare. Makan kan också behandla den som sin egen IRA genom att rulla den över (eller överföra den) till sin IRA. De kan också behandla sig själva som förmånstagare snarare än att behandla IRA som sin egen.

Valet baseras vanligtvis på när maken ska ta sina RMD eller om den avlidne ägaren tog sina RMD eller inte vid tidpunkten för deras död. Det valda alternativet kan påverka storleken på de nödvändiga minimidistributionerna från de ärvda fonderna och som ett resultat få inkomstskattekonsekvenser för makens förmånstagare.

Efterlevande make blir IRA -ägare

Om du är den efterlevande maken och den enda mottagaren av din avlidne make IRA kan du välja att bli behandlad som ägare till IRA och inte som förmånstagare. Genom att välja att bli behandlad som ägare bestämmer du den nödvändiga minimidistributionen som om du var ägare som börjar med det år du väljer eller anses vara ägare.

Äktenskapsmottagare har också möjlighet att rulla över de ärvda IRA -medlen, eller en del av medlen, till sitt befintliga individuella pensionskonto. Makar har 60 dagar från mottagandet av den ärvda distributionen för att överföra den till sin egen IRA så länge som distributionen inte är en obligatorisk minimidistribution. Genom att kombinera medlen behöver maken inte ta en nödvändig minsta fördelning förrän de fyller 72 år.

Att bli ägare till IRA -medel kan vara ett bra val om den avlidne maken var äldre än makens förmånstagare eftersom det försenar RMD. Om IRA var en Roth, och du är make, kan du behandla det som om det varit din egen Roth hela tiden, i så fall kommer du inte att bli föremål för RMD under din livstid.

Detta är dock inte ett allt-eller-ingenting-beslut. Du kan analysera kontot och rulla över en del av det till din egen IRA och lämna saldot på det konto du ärvde., Men det ändrar dig inte. Om du gör en rollover och behöver pengar från den före 59½ års ålder, kommer du att bli föremål för 10% straff (om inte något annat straffundantag än döden gäller).

Efterlevande make behandlas som förmånstagare

RMD är baserade på förväntad livslängd av IRA -ägaren. Mottagare från makar kan planera RMD från en ärvd IRA för att dra fördel av RMD så länge som möjligt.

Om IRA -ägaren dör före det år då de fyller 72 år behöver utbetalningar till makens förmånstagare inte börja förrän det år då den ursprungliga ägaren fyller 72 år.Därefter kan den efterlevande makens RMD beräknas utifrån deras förväntade livslängd. Detta kan vara till hjälp om den efterlevande maken är äldre än den avlidne maken eftersom det försenar RMD från de ärvda medlen tills den avlidne maken skulle ha fyllt 72 år.

Om den ursprungliga ägaren redan hade börjat skaffa RMD eller uppnått önskat startdatum (RBD) - den ålder då de måste börja RMD: er, vid dödsfallet, kan maken fortsätta fördelningarna som ursprungligen beräknades utifrån ägarens livslängd.

Observera att RMD -reglerna för förmånstagare inte eliminerar behovet av den avlidne ägarens dödsbo för att ta sin RMD för dödsåret om ägaren dog vid eller efter att ha fyllt 72 år.RMD för ägaren minskar det kontovärde på vilket RMD för mottagaren räknas.

Den efterlevande maken kan dock också skicka in ett nytt RMD -schema baserat på deras egen livslängd. Denna process skulle innebära att du tillämpar livslängden för din ålder som finns i tabellen för enlig livslängd (tabell I i bilaga B i IRS publikation 590-B).

Helst vill makens förmånstagare använda den längre livslängden för ensamstående, så att den årliga RMD är mindre, vilket resulterar i en fördröjning av att betala skatt på de ärvda IRA -medlen så länge som möjlig. Kom ihåg att du alltid kan ta ut mer pengar än den nödvändiga minimidistributionen om du behöver pengarna.

Särskild IRA -överföringsregel

Du kan överföra upp till $ 100 000 från en IRA direkt till en kvalificerad välgörenhet.Överföringen, som kallas a kvalificerad välgörenhetsdistribution (QCD) även om inget skatteavdrag är tillåtet, är det skattefritt och kan inkludera RMD (dvs. de blir icke-beskattade). Med andra ord kan överföringen tillfredsställa din RMD för året upp till $ 100 000 och du beskattas inte av beloppet. Denna skattelättnad permanentades genom lagen om konsoliderade anslag från 2016, som blev lag i december. 18, 2015.

Hantera skattefrågor

När du tar RMD från en traditionell IRA kommer du att ha inkomstskatter att rapportera. Du får Form 1099-R som visar fördelningens storlek.Du måste sedan rapportera in ditt formulär 1040 eller 1040A för året.

Om fördelningen är stor kan du behöva justera din lön undanhållande eller betala beräknade skatter att redovisa den skatt du ska betala på RMD: erna. Dessa distributioner, som kallas icke -periodiska fördelningar, omfattas av en automatisk 10% källskatt om du inte väljer att inte hålla inne genom att lämna in formulär W-4P.

Om IRA -ägaren dog med en stor egendom på vilken federala fastighetsskatter betalades, har du som förmånstagare rätt till skatteavdrag för andelen av dessa skatter som kan hänföras till IRA.

Det federala inkomstskatteavdraget för federal fastighetsskatt på inkomst med avseende på en avlidande (till exempel en IRA) är en blandning specificerat avdrag. (Du kan inte göra anspråk på det om du använder standardavdraget istället för att specificera.) Ändå är det inte föremål för 2%-av-justerad bruttoinkomst tröskel som gäller för de flesta andra specificerade avdrag.

Kontrollera dock med väktare eller förvaltare för IRA för beloppet och tidpunkten för dina RMD. Rådgör också med en kunnig skatterådgivare för att säkerställa att du uppfyller RMD -kraven och tillämpliga skattelagar.