Vad du behöver veta om äktenskap och pengar

Att gifta sig förändrar ditt ekonomiska liv på djupgående sätt. Det är inte bara att du bor tillsammans eller delar utgifter - du behöver inte äktenskap för att göra det - det är att din juridiska och skattemässiga status ändras. Och medan din kreditvärdighet förblir individuell, kan dina framtida val ändras av vad din make tar med i den ekonomiska bilden.

Oavsett om du får hitch för första gången eller gifter om dig efter en skilsmässa eller död, är det smart att sätt dig ner med din partner i god tid innan bröllopet för att prata om dessa frågor och göra lite ekonomiskt planera. Visst, det är inte den mest spännande föräktenskapliga aktiviteten. Men de beslut som du och din framtida make tar om hur du hanterar pengar kommer att få långsiktiga konsekvenser för dig-inte bara som individer, men som ett par, oavsett om du väljer att kombinera din ekonomi helt eller behålla vissa saker separat.

Dina val har inte bara ekonomiska konsekvenser, utan också emotionella och juridiska. En liten förberedelse nu kommer att ge bra resultat senare.

Innan du säger "jag gör"

Innan ni utbyter löften är det viktigt att du och din partner avslöjar varandra era fulla ekonomiska förhållanden. Eftersom äktenskap är ett juridiskt och ekonomiskt beslut - regeringen kunde inte bry sig mindre om hur kär du är - måste du veta vilka risker du tar genom att binda dig till en annan person. Uppge alla tillgångar och skulder (inklusive de från ett tidigare äktenskap, om tillämpligt, eller ansvar du har för medlemmar i din närmaste eller utökade familj). Båda ni bör skaffa er kreditupplysningar och kreditpoäng från alla tre kreditbyråerna. Sätt dig ner och granska varandras balansräkningar tillsammans och diskutera eventuella problem.

När du vet vad du har att göra med kan du bestämma hur du ska hantera din ekonomi i äktenskapet. Om en partner har betydligt fler tillgångar eller intjäningsförmåga än den andra, a Äktenskapsförord kan vara i ordning. Dessa avtal kan skydda tillgångar från äktenskapet och försörja barn från tidigare äktenskap. De kan också fastställa ansvaret för skulder som förvärvats före äktenskapet och förhandsbestämma makens stöd vid skilsmässa.

Om någon av er båda har en betydande skuld är det dags att göra en plan för att betala av den. Den ena makens skuld före äktenskapet blir inte automatiskt den andras när du undertecknar ett äktenskapslicens, men den skulden kan fortfarande påverka dig efter äktenskapet i den mån det påverkar din gemensamma ekonomi.

Medan äktenskapet i sig har ingen inverkan på kreditpoäng, vanliga metoder för gifta par - att söka gemensamma billån eller bolån, öppna gemensamt kreditkort konton eller att lägga till en make som kortinnehavare på enskilda konton - kan påverka båda makarnas framtid kreditera. Så, om någon av er har dålig kredit, kom med en plan för att förbättra den. Du kan vara medlåntagare och använda båda dina tillgångar för att kvalificera dig om du någonsin ansöker om billån eller inteckning tillsammans.

Sätta gemensamma finansiella mål

Redan innan ni sätter ihop ett hus, skapa en hushållsbudget som hjälper dig att uppnå dina ekonomiska mål. Nu är det dags att tänka på dina svar på frågor som dessa:

• Vilka är dina högsta prioriteringar i livet, och hur påverkar ekonomin dessa prioriteringar?
• Vilka är dina långsiktiga karriärmöjligheter och mål?
• Kommer någon av er att behöva ekonomiskt stöd för ytterligare utbildning eller tid från arbetskraften för att arbeta mot era mål?
• Kommer en make att stanna hemma på heltid eller deltid för att ta hand om barn?
• Har någon av er barn från ett tidigare förhållande, och i så fall, vad har ni för ekonomiskt ansvar för dem?
• Förväntar någon av er att bli uppmanad att stödja andra släktingar, till exempel åldrande föräldrar?
• Vid vilken ålder hoppas du kunna gå i pension, och vilken typ av pension ser du för dig?
• Har du olika attityder till sparande och utgifter? Hur kommer du att hantera dessa skillnader?

Även om du inte vet alla svaren, är det bra att få en känsla av var din partner står och utvärdera vad du kan behöva tänka på eller undersöka vidare.

Planera ditt bröllop

Hur mycket du kommer att spendera på bröllopet och vem ska betala för det är två av de första stora ekonomiska frågorna som förlovade par måste svara på tillsammans. Dina beslut kan ha stor effekt på hur äktenskapet börjar, vilket kan sätta tonen för ditt partnerskap.

Vem betalar?

Traditionellt betalar brudens far hela bröllopet. Men ibland finns det ingen brud, ibland finns det ingen pappa, och ibland har ingen av de förlovade parets familjer ekonomiska möjligheter att bidra till bröllopet. När ni betalar för bröllopet själva som ett par, särskilt om ni är ett ungt par med lite pengar sparade och många ouppfyllda mål, är det absolut nödvändigt att upprätta en prisvärd bröllopsbudget och följa den.

Att hålla sig till en bröllopsbudget kan vara svårare än det låter. När du väl börjat undersöka bröllopskostnader och prata med leverantörer kan du lära dig att den magiska händelse du har tänkt dig kostar dubbla eller till och med tredubbla vad du förväntat dig eller har råd med. Du måste sedan välja om du ska gå i skuld, minska dina förväntningar eller bli kreativ - eller göra lite av alla tre. Måste bröllopet vara på en lördag? Behöver du verkligen ha 300 gäster? Om du är listig, kan du göra dina egna mittpunkter istället för att betala för dem?

Ringbeslut

Beslut om vad du ska spendera på vigsel- och förlovningsringar är också viktiga. I slutändan är att bära ett band på ditt ringfinger en symbol för engagemang. Ett enkelt band kan fås för så lite som $ 10 - eller så kan du spendera $ 10 000 eller mer; 5500 dollar ligger nära det nationella genomsnittet för förlovningsringar. Och dessa ringar, beroende på juvelerna, kan vara mycket dyrare.

Du kan ändra storlek eller återställa en familjeringsring, välja traditionellt guld och ruter eller ett modernt alternativ, handla i en större smyckesbutik eller använd en oberoende juvelerare som utför specialarbete. Par som väljer dyra ringar bör se till att de har tillräckligt försäkring för att byta ut smyckena om det är förlorat eller stulet.

Hantera dina pengar efter att du har knutit knuten

Att gifta sig har inte bara känslomässiga fördelar. Det har också många ekonomiska. Fördelarna kan omfatta minskade boendekostnader, besparingar på sjukförsäkring och lägre bilförsäkringspremier. Dessa besparingar kan i sin tur öka den finansiella stabiliteten både på kort och lång sikt genom att ge pengar till nödsituationer och medel att spara till pension. Faktum är att gifta par ofta har lättare att spara till pension, inte bara för att de delar inkomster och utgifter utan också för att en make med högre inkomst kan bidra till en lägre inkomst makas traditionella eller Roth IRA.

Gifta par upprättar ofta nya gemensamma kontroll- och sparkonton och kanske vill lägga till sin nya make som gemensam ägare på befintliga konton. Vissa använder en kombination av strategier. Det är viktigt att bestämma vilken strategi hantera pengar som ett par känns det mest bekväma för dig. Strax efter bröllopet är det också en bra tid att uppdatera kontot förmånstagare.

På grund av de juridiska och ekonomiska band som äktenskapet skapar är ekonomisk öppenhet och ärlighet i ditt förhållande viktigare än någonsin. Om en partner spränger hushållsbudgeten, till exempel är det bästa sättet att gå framåt - att äga sig till det, inte dölja det - hur svårt det än kan vara. Ärlighet gör det möjligt för dig som ett par att diskutera omständigheterna som ledde till situationen, den bästa strategin för skadekontroll och hur en liknande fråga kan förhindras framöver. En make som tenderar att spendera för mycket kan säga att han kan behöva en månadsbidrag som de står för.

Dela ekonomiskt ansvar

I ett äktenskap är det vanligt att en partner hanterar budget och räkningar och en annan för att hantera alla investeringar, eller att en partner utför alla ekonomiska uppgifter. Det finns faror i dessa snedställda metoder. Vad händer om en make blir för sjuk eller skadad för att hantera sina vanliga uppgifter - eller till och med dör plötsligt?

Eftersom vi gör så många av våra ekonomiska uppgifter online nuförtiden, kanske den andra maken inte har en aning om vilka konton som finns, vilka räkningar som måste betalas eller vad lösenorden är för att logga in på varje konto. Det är bättre att göra ekonomiska uppgifter tillsammans åtminstone någon gång eller byta ut varje månad så att båda makarna kan komma åt varje konto och veta hur de ska hantera hushållets pengar. Ett gemensamt tillvägagångssätt för ekonomi gör det också svårare för en make att dölja inkomst eller överutgifter för den andra. Om ingen av er är särskilt penningkunnig kan det vara vettigt att rådfråga en finansiell planerare för att komma på god ekonomisk grund från get-go.

Äktenskapets juridiska sida

Statlig lag avgör vem som äger vad i ett äktenskap. Lagen verkar kanske inte vara viktig när du gifter dig första gången, men den kommer att bli en stor faktor när en make dör eller om du blir skild. Det är bättre att förstå hur saker fungerar nu än att bli obehagligt överraskad senare.

De flesta stater är gemenskapsrättslig egendom stater. Om du bor i ett sådant tillstånd betyder det att egendom och tillgångar tillhör den person vars namn finns på dem, och den personen kan överlåta sin egendom till vem de vill. Du kan äga tillgångar gemensamt eller individuellt, men typen av titel du innehar påverkar huruvida joint egendom blir helt din make eller om du kan överlåta din andel till någon annan på din död.

I gemenskapens fastighetsstater, tillgångar och skulder som förvärvats under ett äktenskap tillhör båda makarna lika mycket. Tillgångar som en make ägde före äktenskapet - eller som en make ärver eller tar emot som gåva när som helst - tillhör dock bara den maken. På samma sätt är skulder som endast den ena maken uppträder före äktenskapet inte den andra makens ansvar.

Om du inte undertecknade en prenup men önskar att du hade det kan du och din make skapa och underteckna ett avtal efter äktenskapet eller postnuptial avtal ("Postnup"), ett juridiskt dokument som beskriver hur tillgångar kommer att delas upp om äktenskapet skulle upphöra. Liknar en prenup, det kan förenkla frågor om arv och delning av tillgångar och kan eliminera behovet av skilsmässa.

Äktenskap ökar också vikten av att etablera testamenten för var och en av er - eller ändra era testamenten för att införliva det faktum att ni är gifta - samt lägga till betalas på dödsbeteckningar för alla dina konton så att dina pengar kan gå till din make eller annan namngiven förmånstagare inom några dagar efter din död. Hur lagen hanterar dina tillgångar efter din död kanske inte är som du vill att de ska hanteras. Det här verkar också som en väldigt långt framtid (du hoppas), men varför inte ta hand om det medan du organiserar allt annat?

Äktenskap och skatter

Gifta par burk lämna gemensamma eller separata skattedeklarationer. Använder sig av skatteprogramvara att köra båda scenarierna kan förenkla beslutet om hur man gör för att betala minst i skatt. Av ekonomiska skäl är det ofta bra att lämna in gemensamt, men varje par förhållanden är unika.

Ett par kanske föredrar att fila separat om de inte vill vara ansvariga för fullständigheten och riktigheten i varandras avkastning eller om till exempel en make vill upprätthålla fullständig separation från den andra makens verksamhet. Medicinskt avdrag för en make - om den maken tjänar betydligt lägre inkomst än sin partner - är en annan anledning som det kan löna sig att lämna in separat under vissa år. Å andra sidan är vissa avdrag och undantag endast tillgängliga för par som anmäler gemensamt.

Om en eller båda makarna har studielån, besluta om att lämna in gemensamma eller separata skattedeklarationer kan påverka storleken på studielånbetalningar. För låntagare på inkomstbaserade återbetalningsplaner, inlämning av gemensam skattedeklaration innebär att båda makarnas inkomster kommer att användas för att beräkna studielånbetalningar, vilket potentiellt kan leda till en högre betalning än om de lämnar in separat. Men nyckelordet här är "potentiellt" - det beror på den aktuella återbetalningsplanen, inkomstskillnaden mellan makarna, varje makas studielånskuld, skillnaden i skatt som är skyldig beroende på ansökningsstatus och annat faktorer.

Poängen

På ytan kan det tyckas att äktenskapet handlar om kärlek och sällskap. På en djupare nivå är det mycket mer än ett känslomässigt engagemang - det är också ett ekonomiskt och juridiskt åtagande. På grund av hur statliga och federala lagar är skrivna kan knytning av knuten få betydande konsekvenser för dina pengar. Det är viktigt att se till att du och din partner är på samma sida om de tillgångar och skulder du tar med dig i äktenskapet och om hur du kommer att hantera pengar som ett par.

Att få bort dessa viktiga konversationer innan bröllopet innebär att du börjar ditt äktenskap på rätt fot, utan fula överraskningar som väntar. Det kommer också att ge dig möjlighet att ha pågående diskussioner om din ekonomi genom åren. Dessa samtal hjälper dig att hålla dig på rätt väg för att nå dina mål och minska eller eliminera den rädsla och stress par kan uppleva när de diskuterar pengar med varandra.

Med din ekonomi i ordning får du sinnesro att fokusera på att ta nästa steg i ditt förhållande, njuta av denna speciella tid och bygga ett liv tillsammans.