Funktioner och fördelar med Sep IRA och Roth IRA
Det finns en mängd olika enskilda pensionskonton (IRA) om investeringslandskapet i dessa dagar. Här är en uppdelning av två av de mindre-traditionell typer, förenklad personalpension (SEP) IRA och Roth IRA. Alla dollarsiffror gäller för beskattningsåret 2021 (om inget annat anges).
Viktiga takeaways
- Medan traditionella IRA förblir den mest populära typen av individuellt pensionskonto, finns det alternativ.
- En SEP IRA är en pensionssparande plan som upprättats av arbetsgivare-inklusive egenföretagare-till förmån för sina anställda och dem själva som är lågkostnad och har högre avgiftsgränser.
- En Roth IRA använder avgifter efter skatt som sedan växer skattebefriade, men har en årlig bidragsgräns på 6 000 dollar och är föremål för inkomstberättigande tak.
SEP IRA
A förenklad personalpension (SEP) IRA är etablerat och finansierat av ett företag (inklusive en enskild firma) och har följande kriterier eller komponenter:
- Den måste fastställas och finansieras av arbetsgivarens skattefrist, inklusive förlängningar.
- Bidragsgränsen är 25% av ersättningen eller $ 58 000 ($ 57 000 för 2020), beroende på vilket som är lägre.För en enskild företagare är avgiftsgränsen 20% av enmansföretagets justerade nettoföretagsinkomst.
- Bidraget inom gränserna är avdragsgill på arbetsgivarens företagsdeklaration.
- konto förtjänst växa på en uppskjuten skatt grund.
- Distributioner behandlas som vanlig inkomst och är föremål för inkomstskatt och straff för tidiga uttag om du är under 59½ år när uttag görs om du inte är berättigad till undantag.
1:06
SEP -konto: Jessica Perez
Roth IRA
A Roth IRA etableras och finansieras av individen skattebetalare använder dollar efter skatt och växer skattebefriat. Den har följande kriterier eller komponenter:
- Den måste fastställas och finansieras av enskilda skattebetalares sista ansökningsdag (vanligtvis den 15 april), förlängningar ingår inte.
- Bidragsgränsen är det lägsta av 100% av ersättningen eller 6 000 dollar (för 2020 och 2021) och 7 000 dollar om du är minst 50 år i slutet av året för vilket bidraget görs.
- Bidrag är inte avdragsgilla.
- Intäkterna växer skattefritt (vissa regler gäller).
- Kvalificerade distributioner är skatte- och strafffria.
Om du finansierar en SEP IRA och då konvertera dessa tillgångar till en Roth IRA, kommer det konverterade beloppet att behandlas som vanlig inkomst och belastas med inkomstskatt för det år du gjorde konverteringen.
För att bidra till en Roth IRA måste du tjäna mindre än $ 140 000 per år som en enda fil eller $ 208 000 som gift ansökan tillsammans.
Poängen
Att välja en pensionsplan som kan maximera dina förmåner är viktigt. Här är några ytterligare punkter att tänka på:
- Att välja rätt plan typ för ditt företag (inklusive en enskild firma): När du försöker välja den bästa planen för ditt företag kan andra alternativ att överväga inkludera enkla IRA eller kvalificerade planer såsom vinstdelning, köp av pengar och 401 (k) plan.
- Att välja rätt typ av IRA: Enmansägare som ger ett arbetsgivaravgift till en SEP IRA kan också bidra med en individuell deltagare till en Roth eller traditionell IRA.
Generellt sett ersätter SEP IRA och Roth IRA inte varandra, eftersom det är två olika typer av pensionsplaner. En individ kan kanske delta i båda om de uppfyller behörighetskraven.