Förstå icke-kvalificerade Roth IRA-distributioner

När det kommer till Roth IRA uttag, timing är allt. Du kan när som helst dra tillbaka dina Roth IRA -bidrag och inte betala några skatter eller påföljder. När du väl fyllt 59½ (och din Roth är minst fem år) kommer dina uttag av bidrag och intäkter att räknas som kvalificerade distributionervilket gör dem fria från skatter och påföljder.

Det kan dock få konsekvenser om du tar ut intäkter som inte räknas som kvalificerade utdelningar.

Vad är kvalificerade Roth IRA -distributioner?

En kvalificerad distribution från din Roth IRA gör att du kan undvika skatter och 10% straff för tidigt uttag. För att räknas som kvalificerad måste distributionen uppfylla båda dessa krav:

1. Det inträffar minst fem år efter att du öppnade och finansierade din första Roth IRA (även om du drar dig ur en annan), och
2. Du tar distributionen under en av dessa omständigheter:

• Du är minst 59½ år
• Du har en funktionsnedsättning
• Betalningen görs till din förmånstagare eller till din dödsbo efter din död
• Pengarna används för att köpa, bygga eller bygga om ett hem som en förstagångsköpare
• Ett uttag på upp till $ 5000 används för att föda ett nytt barn eller adoptera

Du kan kvalificera dig som en första gången husköpare även om du har ägt ett hem tidigare. Enligt Internal Revenue Service (IRS), du är en husköpare för första gången om, "du inte hade något intresse av ett huvudhem under tvåårsperioden period som slutar på förvärvstidpunkten för det hem som distributionen används för att köpa, bygga eller återuppbygga. Om du är gift måste din make också uppfylla detta krav på ägande. "

Du kan också använda pengarna från din Roth IRA för att hjälpa ett barn, barnbarn eller förälder som uppfyller den första definitionen av hemköpare. Oavsett vem som använder beloppet, kan du ta ut en livstid på högst $ 10 000 under undantaget för första gången som köpare.

Vad är icke-kvalificerade Roth IRA-distributioner?

Uttag som inte uppfyller kriterierna ovan klassificeras i allmänhet som icke-kvalificerade Roth IRA-distributioner. Icke-kvalificerade distributioner är föremål för skatter, plus ytterligare 10% straff. Du kan kanske undvika 10% -avgiften om ett av dessa undantag gäller:

• Distributionerna ingår i en serie av väsentligen lika betalningar
• Du har obetalda sjukvårdskostnader som överstiger 10% av din justerad bruttoinkomst (AGI)
• Du betalar sjukförsäkringspremier efter att du förlorat ditt jobb
• Fördelningarna är inte mer än dina kvalificerade högre utbildningskostnader (för dig eller berättigade familjemedlemmar)

Dessutom kan du kanske undvika 10% straff om fördelningen är:

• På grund av en IRS -avgift på den kvalificerade planen
• En kvalificerad reservistdistribution
• En kvalificerad distribution för katastrofåterhämtning

Alla andra uttag från en Roth IRA som inte uppfyller dessa kriterier anses vara icke-kvalificerade distributioner. Du är skyldig att betala skatter och ett straff för tidigt uttag på alla icke-kvalificerade medel du tar ut.

Beställningsregler för uttag av Roth IRA

IRS behandlar uttag från en Roth IRA i en specifik ordning. När du tar ut pengar från någon av dina Roth IRA (om du har flera konton), ordnas utdelningarna enligt följande:

1. Regelbundna bidrag
2. Konverteringar och överföringsbidrag först och främst
3. Inkomster på bidrag

Kom ihåg: Du kan ta ut dina bidrag när som helst, av någon anledning, utan att behöva betala skatt eller påföljder. Men när du har dragit tillbaka det totala beloppet för dina bidrag kommer dina nästa uttag från dina konverteringar och omsättningar, och slutligen dina intäkter. Dessa uttag, om de inte är kvalificerade, kan utlösa skatter och påföljder.

Vad händer om jag tar en icke-kvalificerad Roth IRA-distribution?

Icke-kvalificerade Roth IRA-distributioner beskattas som vanlig inkomst. Dessutom måste du betala 10% straff för tidigt uttag om du är yngre än 59½.Dessa kan uppgå till en avsevärd summa, med potential att erodera 30% till 50% av din investering, beroende på din skatteklass vid uttag.

Att hålla dina Roth IRA -medel tills pensioneringen är det bästa tillvägagångssättet ekonomiskt. Men om du måste ta en tidig distribution kan du förstå de regler som avgör om den är kvalificerad eller icke-kvalificerad minimera mängden skatter och påföljder du kan behöva betala.

Det är viktigt att komma ihåg att alla pengar du tar ut från din Roth IRA är mindre pengar du kommer att ha under pensionen. Dessutom förlorar du på potentiellt år av sammansättning. Så i allmänhet bör det ses som en sista utväg.