3 пазара, които да гледате, след като Тръмп срещне Си

Този уикенд G-20 срещата между Доналд Тръмп и Си Дзинпин трябва да бъде най-големият пазарен движещ за годината, като напише следващата глава в бавно развиваща се политическа драма, която сега се простира на 17 месеца. Резултатът от този двоичен сценарий също ще даде тон на летния търговски сезон, генерирайки голямо рали, което достига нови върхове или болезнен спад, който връща минимурите на 2018 г.

Ценовото действие през следващата седмица в кошница с финансови инструменти трябва да разкрие дългосрочното въздействие, след седмици на искания, слухове и погрешно насочване от двете суперсили. Секторите на облигации, злато и чипове трябва да свършат работа за повечето от нас, тъй като тези пазари направиха големи ходове, след като търговските преговори се сринаха през април. И в случай, че сте забравили, облигация и злато фючърси ще бъде отворен в неделя вечер, предлагайки визуализация на предстоящите атракции.

Облигации

The iShares 20+ годишни съкровищни ​​облигационни фондове (TLT)

достигна максимума за 2008 г. на $ 123.15 през 2011 г. и навлезе в нестабилен възходящ тренд, който отбеляза номинални нови върхове през 2012, 2015 и 2016 г. През ноември 2018 г. тя падна до четиригодишно дъно от 111,90 долара и се повиши, достигайки 2017 г. съпротива близо 130 долара през май 2019 г. Пробив през юни добави четири точки и облекчи модела на задържане, който следва да приключи следващата седмица с по -високи върхове или голям спад.

Седеммесечният възходящ тренд се спря на .618 Поправяне на Фибоначи нивото на спад от 2016 г. до 2017 г., докато балансов обем (OBV) показателят за натрупване и разпределение се е повишил до рекордно високо ниво. Това е по-малко бичи за облигационен фонд, отколкото за фондов или стоков фонд, защото показва, че дългата търговия е станала пренаселена, създавайки почвата за обръщане и разклащане на слаби ръце.

Злато

The SPDR Gold Trust (GLD) публикува рекордно високо ниво от 185.85 долара през 2011 г. и се срина от а двоен връх модел през 2013 г., навлизайки в стръмен низходящ тренд, който достигна дъно близо 100 долара в края на 2015 г. Фондът и фючърсен договор завърши шестгодишен базисен модел по-рано този месец и избухна, като се увеличи до най-високия връх от 2013 г. Натрупването нарасна заедно с цената, като OBV се вдигна до седемгодишен връх.

Ралито достигна първата възходяща цел при .382 разпродажба на Фибоначи и август 2013 г. люлее се високо, повишаване на шансовете за консолидация и евентуално повторно тестване при ново поддържа близо 127 долара. Катализатор през уикенда обаче би могъл да разшири тази вълна за купуване до 50% ниво на корекция над $ 140 или над $ 1500 по фючърсния договор. Следете внимателно седмично стохастичен осцилатор следващата седмица, защото мечият кросоувър може да съвпадне с междинен обрат.

Запаси от чипове

The VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) най-накрая завърши двупосочно пътуване до върха на 2000 г. при $ 105,75 през ноември 2017 г. и се разпродаде след неуспешен 11-месечен опит за пробив. Той спадна до 20-месечно дъно през декември и се повиши рязко нагоре, връщайки се към пика си през 2018 г. през април 2019 г. Последващият пробив добави шест точки за шест дни, преди да обърне и възстанови много десетилетия нива на съпротива.

OBV се срина през последните два месеца, сигнализирайки за агресивен изход от институции и други играчи на интелигентни пари. Този натиск при продажби има перфектен смисъл след множество отхвърляния при многодесетична съпротива, защото благоприятства рязко понижаването на цените. От своя страна това е опасен сектор за притежаване през следващите месеци, защото възходящият тренд, започнал през 2009 г., може би най -накрая е приключил.

Долния ред

Търговците и инвеститорите, които търсят улики за насочване на пазара след срещата на Тръмп-Си този уикенд трябва гледайте облигации, злато и акции на чипове, защото всички те привлякоха големи залози за бъдещето на китайците търговия.

Разкриване: Авторът не е заемал позиции в гореспоменатите ценни книжа или техните деривати към момента на публикуването.