Подходящи ли са за вас eREIT на Fundrise?

Недвижимите имоти са едни от най -добре представящите се алтернативни класове активи за инвеститори, които биха искали да разнообразят портфолиото си или за всеки, който просто не се наслаждава на летлив характера на фондовия пазар. Противно на общоприетото схващане, не е нужно да сте изключително богати, за да имате интереси в собствеността.

В миналото, инвестиране в недвижими имоти, особено големи търговски имоти, беше нещо, което беше запазено единствено за лица с висока нетна стойност (HNWI). Но възходът на онлайн недвижимите имоти краудфандинг платформи и публично търгувани инвестиционни тръстове за недвижими имоти (REITs) направиха много по-лесно за средния инвеститор да получи достъп до инвестиции в недвижими имоти. Fundrise е един от многото онлайн пазари за краудфандинг там, които са събрали сравнително малки суми пари от обикновените хора и са използвали тези пари, за да помогнат на предприемачите да финансират своите проекти. Но дали това е правилният вид инвестиция за вас? Продължете да четете, за да научите повече за тази платформа и дали тя се вписва във вашата инвестиционна стратегия и цели.

Какво е Fundrise?

Основана като стартираща компания през 2012 г. от двама братя на име Бенджамин и Дан Милър, Fundrise е онлайн компания за финансови технологии за краудфандинг, която инвестира в пазара на недвижими имоти. Това беше първият проект за колективно финансиране на недвижими имоти в САЩ. Според уебсайта на компанията Fundrise е инвестирала в недвижими имоти на стойност над 2 милиарда долара в Съединените щати.Crunchbase съобщи, че компанията е събрала 55,5 милиона долара средства към ноември 2019 г.

Както всяка друга платформа за финансиране на недвижими имоти, Събиране на средства е чудесно за хора, които искат да инвестират в недвижими имоти, но не искат главоболието или неприятностите, които идват с притежаването на имот. Вместо това Fundrise прави всички изследвания и андеррайтинг преди да инвестирате в конкретни имоти.

Предложения

Инвестиционните предложения на компанията не се търгуват на публичния пазар, което означава, че всички те са превозни средства за недвижими имоти на частния пазар. Те включват няколко онлайн АДСИЦ, или както ги наричат ​​eREITs. Първият eREIT, инвестиционен тръст Fundrise Real Estate, стартира на декември. 3, 2015. Компанията продължава да пуска нови инвестиционни продукти, включително седем eREIT. Те инвестират както дълг, така и собствен капитал в редица различни видове недвижими имоти, включително търговски имоти. Трите eFunds на компанията влагат парите на инвеститорите в развитието и продажбите на жилищни недвижими имоти.

Планове

Инвестициите са насочени както към акредитирани, така и към неакредитирани инвеститори. Акредитирани инвеститори са тези, които имат нетна стойност над 1 милион долара - без да включва стойността на дома си. Неакредитираните инвеститори са средни инвеститори. Fundrise предлага няколко различни портфолио настроики:

• Стартер: Това е най -основният план на Fundrise. Инвеститорите могат да влязат на пазара с минимум 500 долара инвестиция. Това е добър вариант за всеки с малко пари за инвестиране или за всеки, който просто иска да тества пазар. Инвеститорите могат да надстроят до основен план без разходи, след като достигнат инвестиция от 1000 долара.
• Допълнителен доход: Тази сметка помага на инвеститорите да влагат парите си в парични недвижими имоти. Обещава дивиденти всяко тримесечие с по -ниска оценка. Това портфолио има 32 активни проекта към май 2020 г. Този план, както и следващите три, изискват минимум 1000 долара инвестиция.
• Балансирано инвестиране: Инвеститорите, които използват този план, могат да се възползват от недвижими имоти, които генерират паричен поток и растеж. Той обещава комбинация от дивиденти и признателност с 32 активни проекта.
• Дългосрочен растеж: Чрез това портфолио инвеститорите могат да постигнат целите си чрез инвестиране на недвижими имоти с потенциал за висок растеж. Инвеститорите търгуват част от приходите си от дивиденти за стойност на акциите. Сметката за дългосрочен растеж има 1 активен проект.

Се завръща

Въпреки че компанията съществува от 2012 г. и първият eREIT стартира през 2015 г., Fundrise все още е сравнително нов играч в играта. Но годишната възвръщаемост може да бъде доста вълнуваща за инвеститорите. Като цяло инвестициите на Fundrise, според сайта, върна 9,11% на инвеститорите през 2018 г. Сравнете това с промишленост REIT индустрия, което върна средно -4.96% на инвеститорите през 2018 г.

Такси

Тъй като Fundrise прави всички инвестиции директно, това спестява пари на инвеститорите от брокери и такси за пласиране. Но това зарежда високо управление на активи такса от 0,85%, както и консултативна такса от 0,15% за неакредитирани инвеститори за общо 1%. Така че на всеки 1000 долара Fundrise начислява на инвеститорите 10 долара всяка година - 8,50 долара такси за управление на активи и 1,50 долара за консултативни такси. Компанията казва, че използва таксите за оперативни разходи.

Въпреки че Fundrise eREIT може да изглежда като много обещаваща инвестиция, това със сигурност не е за всеки. Ето три важни неща, които трябва да си зададете, когато определяте дали собствен капитал дялът в eREIT на Fundrise има смисъл във вашето инвестиционно портфолио.

Имате ли нещо против да инвестирате в неликвидни активи?

Една от основните разлики между eREIT на Fundrise и традиционния REIT е нивото на ликвидност. Традиционните REITs се търгуват на а стокова борса и са дадени a марка на пазара (MTM) оценка всяка минута от търговския ден. Това дава възможност на инвеститорите да продадат част или всички свои АДСИЦ в рамките на няколко минути, ако е необходимо.

От друга страна, eREIT на Fundrise не са котирани на борсата и се считат за такива неликвидни активи. Това са инвестиционни средства, които не могат лесно да бъдат продадени или търгувани за пари без голяма загуба на стойност. Те може да са трудни за продажба, защото няма достатъчно инвеститори, желаещи да купят актива. В резултат на това дяловете могат да бъдат изкупени само в края на всяко тримесечие. Това може да помогне на инвеститора да заеме дългосрочна позиция. Също така може да бъде проблем, ако инвеститор се нуждае от незабавен достъп до пари в случай на спешност.

Имате ли нужда от доходи?

Федералният закон изисква всички АДСИЦ да разпределят не по -малко от 90% от годишния си доход към своя притежатели на дялове.EREIT на Fundrise не са изключени от това изискване. В резултат на това компанията възнамерява да направи парично разпределение с висока доходност в края на всяко тримесечие. Това може да бъде чудесно за инвеститорите, които искат да създадат допълнителен поток от приходи. Офертите на Fundrise обаче може да не са идеални за инвеститори, които не се нуждаят веднага инвестиционен доход. За разлика от корпоративните дивиденти, които се облагат с ниска ставка, разпределенията на REIT се облагат с нормалния доход данъчна ставка. Ето защо REITs често се наричат ​​данъчно неефективни инвестиции.

В някои случаи инвеститорът може да постигне по -висока нетна възвръщаемост и по -ниска данъчна сметка, като инвестира в акция, която реинвестира по -голямата част от печалбата, вместо да я разпределя на акционери.

Колко сте толерантни към риска?

Преди да инвестирате парите си, трябва да развиете своите рисков профил. Вашата възраст, доходи и цели влияят върху риска, който сте готови да поемете. Fundrise може да обещава голяма възвръщаемост, но може да не е подходящ за вашия инвестиционен портфейл, ако считате, че толерантността ви към риска е ниска или сравнително умерена. Все още сравнително нова компания - и въпреки възвръщаемостта си - Fundrise все още трябва да премине през известен растеж, преди да се утвърди.

Едно важно нещо, което трябва да се отбележи за компанията и нейните предложения. Компанията възникна след финансовата криза и няма опит със значителен спад в икономиката, особено по отношение на пазара на недвижими имоти и жилища. Не може да се каже как инвеститорите могат да реагират на негативни новини, ако се опитат да осребрят своите дялове в компанията едновременно.

В сравнение с управленските екипи на публично търгувани АДСИЦ, управлението на eREIT на Fundrise няма дългогодишен опит. В първоначалната оферта на компанията, подадена с Комисия по ценни книжа и борси (SEC) беше разкрито, че първоначалният мениджърски екип на eREIT се състои от четирима членове, най-възрастният от които е само на 39 години.

В зависимост от вашата възраст и общите цели, инвестицията в eREIT може да си струва спекулации. От друга страна, други инвеститори може да не се чувстват комфортно с риска, свързан с естеството на eREIT. Публично търгуваните АДСИЦ могат да бъдат много по-подходяща алтернатива за консервативни инвеститори като пенсионери, които искат надежден поток от доходи, като същевременно защитават своите главница.

Долния ред

REITs и платформите за групово финансиране на имоти направиха изключително лесно средния инвеститор да включи инвестиции в недвижими имоти в своето портфолио. Подобно на традиционните АДСИЦ, eREIT на Fundrise дава на притежателите на дялове възможност да се възползват от имоти, генериращи доход. Докато eREits приличат на традиционните REITs по този начин, има редица разлики между двете. Акциите в eREIT на Fundrise могат да бъдат изкупени само в края на всяко тримесечие. Освен това eREIT може да бъде данъчно неефективен за млади инвеститори, които биха могли да се възползват много повече, като осъзнаят капиталовите печалби а не инвестиционен доход. Консервативни инвеститориследва също така да отбележим, че Fundrise е сравнително нов играч в бизнеса с REIT и като такъв може да бъде по -рисков от другите REITs поради своите резултати.