4 Инвестиционни стратегии за управление на портфейл от взаимни фондове

След като изградите своето портфолио от взаимни фондове, ще трябва да знаете как да го поддържате, като използвате стратегия за инвестиране на взаимни фондове. Нека разгледаме четири популярни стратегии.

Стратегията Wing-It

Това е най -често срещаната инвестиционна стратегия за взаимни фондове, особено сред нови инвеститори. Как работи? Ако ти си не следвайки конкретен план или структура, която ви помага да правите инвестиции и да поддържате портфолиото си, вероятно ще използвате стратегия „крила“.

Без план за инвестиране може да се затруднявате да вземате решения, които точно отразяват вашите инвестиционни цели. Повечето експерти биха се съгласили, че тази стратегия е най -малко успешна поради липсата на последователност.

От друга страна, ако имате план или структура, които ръководят вашите инвестиции, тогава управлението на вашето портфолио трябва да бъде много по -лесно.

Стратегия за определяне на времето на пазара

The време на пазара стратегията предполага способността да влизате и излизате от сектори, активи или пазари в точното време. В един идеален свят способността да определяте времето на пазара означава, че винаги ще купувате ниско и ще продавате високо.

За съжаление, малко инвеститори правят това последователно, защото поведението на инвеститорите обикновено се ръководи от емоции, а не от логика. Реалността е, че повечето инвеститори са склонни да правят точно обратното на това, което е оптимално (т.е. купуват високо и продават ниско). Това кара мнозина да смятат, че времето на пазара не работи. Все още никой не може да предвиди точно бъдещето с някаква последователност има много пазарни индикатори че някои инвеститори смятат, че им дава предимство в предсказването накъде се насочват пазарите.

Стратегия за покупка и задържане

Това далеч е най -широко проповядваната инвестиционна стратегия. Тази стратегия означава, че ще купите вашите инвестиции и ще ги задържите дълго време, независимо от това дали пазарите вървят нагоре или надолу. Конвенционалната мъдрост казва, че ако използвате стратегия за покупка и задържане и преодолявате възходите и паденията на пазара, с течение на времето печалбите ви ще надвишат загубите ви. Милиардерът и легендарният инвеститор Уорън Бъфет казва, че тази стратегия е идеална за дългосрочния инвеститор.

Другата причина тази стратегия да е толкова популярна е, че е лесна за работа. Това не го прави по -добър или по -лош от другите опции; просто е лесно купуват и след това да държат.

Стратегия за претегляне на ефективността

Това е донякъде средна позиция между времето на пазара и покупката и задържането. С тази инвестиционна стратегия за взаимни фондове ще преразглеждате портфолиото си от време на време и ще правите някои корекции. Нека преминем през един опростен пример, използвайки реални показатели за ефективност.

Да речем, че сте започнали с собствен капитал портфейл от 100 000 долара в четири взаимни фонда, разделени на равни тегла по 25% всеки.

След първата година на инвестиране портфейлът вече не се претегля еднакво на 25% във всеки фонд, тъй като някои фондове се представят по -добре от други.

Реалността е, че след първата година повечето инвеститори на взаимни фондове са склонни да изхвърлят губещия (фонд D) и да купят повече от победителя (фонд А). Претеглянето на производителността обаче не е това. Претеглянето на ефективността просто означава, че бихте продали част от фондовете, които са се справили най -добре, за да купите част от фондовете, които са се представили най -лошо.

Сърцето ви ще противоречи на тази логика, но това е правилното нещо, тъй като единствената константа в инвестирането е, че всичко е циклично. През четвърта година фонд А стана губещ, а фонд D стана победител.

Претеглянето на ефективността на това портфолио година след година означава, че щяхте да вземете печалбата, когато Фонд А се справяше добре, за да купите Фонд D, когато той беше намален. Ако бяхте пребалансирали това портфолио в края на всяка година в продължение на пет години, бихте били по-напред в резултат на претеглянето на ефективността. Всичко е въпрос на дисциплина.

Долния ред

Ключът към управление на портфейла е да имате стратегия за инвестиране на взаимни фондове, която да се придържате дисциплинирано. Най -успешните мениджъри на пари в света са успешни, защото имат дисциплина да управляват парите и имат план.

Уорън Бъфет може би е казал най -добре: „За да инвестирате успешно през целия си живот не е необходим стратосферен коефициент на интелигентност, необичайна бизнес проницателност или вътрешна информация. Това, което е необходимо, е здрава интелектуална рамка за вземане на решения и способност да се предпазят емоциите от корозия на тази рамка. "