Övergripande definition av likviditet

Vad är det totala likviditetsförhållandet?

Den totala likviditetsgraden är mätningen av ett företags förmåga att betala sina utestående skulder med dess tillgångar på hand. Helheten likviditet kvoten beräknas genom att dividera balansomslutningen med skillnaden mellan dess totala skulder och villkorade reserver. Detta förhållande används i försäkringsbranschen, liksom i analysen av finansinstitut.

Hur det totala likviditetsförhållandet används

Tillsynsmyndigheter använder finansiella mått, som det totala likviditetsgraden, för att avgöra om en försäkringsgivare, bank eller annat företag är ekonomiskt frisk och lösningsmedel tillräckligt för att täcka sina skulder. Finans- och försäkringsbolag använder de kontanter som deras verksamhet genererar för att få avkastning. En bank kan till exempel använda medel som tas emot från kundinsättningar för att tillhandahålla bolån och andra lån. Återstoden av kundinlåning som finns kvar kan behållas som kontanter eller placeras i likvida medel.

Försäkringsbolagen får pengar i form av premiebetalningar från försäkringstagare, och de är i sin tur ansvariga för de täckningsförmåner de garanterar av teckning policyer. Beroende på försäkringens varaktighet kan ansvaret vara allt från några månader till några år. Skulder som förfaller inom den följande tolvmånadersperioden anses vara nuvarande åtaganden.

Hur mycket pengar ett finansinstitut eller försäkringsbolag måste ha lättillgängligt för att täcka sina skulder bestäms av tillsynsmyndigheter. Tillsynsmyndigheter undersöker likviditetsförhållanden för att avgöra om företaget uppfyller sina lagkrav. Formeln för att beräkna det totala likviditetsförhållandet är: [Summa tillgångar / (totala skulder - villkorade reserver)]. I denna beräkning avser villkorade reserver regniga dagars medel som försäkringsbolag innehar för att täcka oförutsedda utgifter under tider av ekonomisk stress.

Förstå det totala likviditetsförhållandet

En låg total likviditet kan indikera att finansinstitutet eller försäkringsbolaget är inne ekonomiska problem, oavsett om det handlar om dålig operativ hantering, dålig riskhantering eller dålig investering förvaltning. För att uppfylla lagkrav och garantera tillräckliga medel för att täcka sina skulder försöker de flesta långivare och försäkringsgivare att förbättra sin totala likviditet.

En hög övergripande likviditet är dock inte nödvändigtvis heller bra, särskilt om omsättningstillgångar utgör en hög andel av företagets totala tillgångar. En stor andel omsättningstillgångar innebär att företaget kanske inte investerar tillräckligt för att tjäna hög avkastning på tillgångarna, men det kan istället fokusera enbart på likviditet.

Totalt likviditetsförhållande vs. Snabbt förhållande vs. Nuvarande förhållandet

Andra likviditetsmätvärden inkluderar snabbt förhållande och nuvarande förhållandet. Snabbkvoten jämför ett företags tillgångar som är tillgängliga för användning, inklusive kontanter, kortfristiga investeringar, statsobligationer, och icke -anslutna investeringar, till sina nuvarande förpliktelser (kortfristiga skulder inom den kommande tolvmånadersperioden). Kortkvoten jämför ett företags totala omsättningstillgångar med dess kortfristiga förpliktelser. Snabbkvoten är mer konservativ än nuvarande eftersom den inte tar hänsyn till omsättningstillgångar som lager, som är svårare att snabbt förvandla till användbara kontanter.