Jag behöver inte min IRA RMD. Kan jag lägga den i en Roth IRA?
Om du inte behöver din nödvändiga minimidistributioner (RMD) från din traditionell IRA för levnadskostnader, kan det återinvesteras i en Roth IRA? Ja, du kan - förutsatt att du är berättigad till Roth baserat på din inkomst.
Detta beror på att pengarna för att finansiera din IRA kan komma från alla kontanter som du har tillgängliga. Det finns dock avgiftsgränser och inkomstkrav.
Viktiga takeaways
- Om du inte behöver alla pengar från din IRA: s nödvändiga minimidistributioner kan du kanske investera dem i en Roth IRA.
- Du måste ha tjänat tillräckligt med kompensation för året för att täcka Roth -bidraget.
- Du måste vara berättigad till en Roth IRA i första hand, baserat på inkomstgränserna som fastställts av Internal Revenue Service.
Hur nödvändiga minimidistributioner fungerar
Med en traditionell IRA görs insättningar eller insättningar med förskattade dollar, vilket innebär att du får skatteavdrag på det bidraget under beskattningsåret som du gjorde det. I gengäld betalar du inkomstskatt av fördelningsbeloppen när pengarna dras ut i pension. Vid 72 års ålder måste du börja ta årliga minimidistributioner (RMD), som beräknas utifrån det totala belopp som sparats i alla dina traditionella IRA: er.
Omvänt är Roth IRA-bidrag med dollar efter skatt, vilket innebär att du inte får skatteavdrag året för bidraget. Du får dock ta ut pengarna skattefritt vid pensionen. Det finns också inga RMD med Roths.
Det fanns dock ett undantag för RMD under 2020. RMD: er avstängdes till följd av att tidigare president Trump undertecknade Coronahjälp, hjälp och ekonomisk säkerhet (CARES) i lag den 27 mars 2020. Avstängningen av erforderliga minimidistributioner från IRA -konton var utformad för att hjälpa pensionärernas IRA -besparingar att återhämta sig från eventuella korrigeringar eller nedgångar på aktiemarknaden 2020.
Men om du är 72 år 2021 måste du återuppta RMD och fortsätta varje år efter.
Investerar en RMD i en Roth IRA
De Internal Revenue Service (IRS) kräver att du har tillräckligt skattepliktig ersättning för att täcka ditt Roth IRA -bidrag för året, men den faktiska källan till ditt bidrag behöver inte vara direkt från din lönecheck.
IRS har också en årlig avgiftsgräns på 7 000 dollar för de 50 år och äldre 2020 och 2021. Bidragsgränsen inkluderar det totala beloppet av kombinerade årliga bidrag för både traditionella IRA och Roth IRA.
Med andra ord, om din RMD var mindre än 7 000 dollar, skulle alla pengarna kunna sättas in på en Roth IRA. Men om du bidrog med $ 4000 till en IRA samma år, kunde bara $ 3000 från din RMD placeras i en Roth IRA.
Det finns olika Roth IRA bidragsregler. Avgiftsbegränsningarna baseras på din inkomst och skattemässiga status, t.ex. singel, gift ansökan tillsammans, änka eller gift ansökan separat.
Kom ihåg att Roths inte har ett initialt skatteavdrag för de första bidragen, men de tillåter investerare att ta ut pengarna skattefritt och har inga RMD.
Undvik nödvändiga minimidistributioner
Det finns möjlighet att konvertera din traditionella IRA till en Roth IRA - kallad a Roth IRA konvertering. Eftersom Roths inte har några minimidistributioner behöver du inte längre ta RMD när pengarna väl finns i Roth IRA.
Roth IRA -omvandlingen är dock en skattepliktig händelse. Eftersom du fick skatteavdrag på avgifterna till din traditionella IRA måste du betala de uppskjutna skatterna på de konverterade medlen.
Du bör kontakta en skattefackman för att avgöra om en konvertering skulle vara ett bra ekonomiskt drag för dig, eftersom det finns andra faktorer att tänka på förutom RMD -frågan. Till exempel kan konvertering av pengar från en traditionell IRA till en Roth pressa dig in i en högre skattesats, vilket betyder din marginalskattesats kan vara högre för det året.
Om du bestämmer dig för att konvertera till en Roth IRA, kom ihåg att ta en RMD från den traditionella IRA en sista gång för konverteringsåret. Det är nödvändigt eftersom den traditionella IRA fortfarande fanns under det året.